하반기 ‘A.B.C.D’ 업종에 볕든다

(Automobile, Battery & Bio, Chips, Display)

- 대한상의 ‘하반기 산업기상도’ 조사 ... AI·신기술 수요 업종은 ‘선전’, 관세·공급과잉 업종은 ‘부진’
- [맑음·대체로 맑음] ‘친환경차 호조’ 자동차(Automobile)·배터리(Battery), ‘공급망 재편 호재’ 바이오(Bio), ‘AI 슈퍼사이클’ 반도체(Chips), ‘OLED 전환’ 디스플레이(Display), ‘에너지 안보’ 조선까지
- [흐림·비] 기계·철강 ‘통상장벽’, 건설 ‘민간부진’, 섬유패션·석화 ‘中 저가공세·역래깅’이 부담 요인

 올 하반기 산업기상도는 ‘A.B.C.D’ 업종에 볕이 들 것으로 보인다. AI·신기술 수요를 등에 업은 자동차(Automobile), 배터리(Battery), 바이오(Bio), 반도체(Chips), 디스플레이(Display) 등은 선전이 예상되는 반면, 관세와 공급과잉의 부담 요인을 안고 있는 기계, 철강, 석유화학 등은 부정적 전망이 많았다.

 대한상공회의소(회장 최태원)가 최근 11개 주요 업종별 협회와 함께 분석한 ‘2026년 하반기 산업기상도’ 조사에 따르면, 반도체는 ‘맑음’, 디스플레이·자동차·배터리·바이오·조선은 ‘대체로 맑음’으로 예보됐다. 반면 기계·건설·철강·섬유패션은 ‘흐림’, 석유화학은 가장 어두운 ‘비’로 전망됐다.

AI·OLED 수요 견인 ... [반도체] ‘맑음’, [디스플레이] ‘대체로 맑음’

 반도체 산업은 글로벌 빅테크의 AI 투자와 AI 추론·에이전틱 AI 확산에 힘입어 가장 밝은 ‘맑음’으로 예보됐다. 글로벌 데이터센터 투자가 전년보다 약 97% 늘어나는 가운데, AI 서버뿐 아니라 온디바이스 AI 확산으로 스마트폰·PC 등에서도 메모리 탑재량이 증가하며 수요가 빠르게 확대되고 있다. 상반기에는 3~5월 수출이 3개월 연속 300억 달러를 넘어선 데 이어, 하반기 수출도 전년동기대비 92.2% 증가한 1,924억 달러로 전망됐다. 수요 대비 공급 부족과 낮은 재고가 지속되면서 메모리 가격 강세와 수출 호조도 이어질 것으로 보인다.

 디스플레이 산업은 IT·자동차 제품의 OLED 전환과 폴더블·LTPO(저전력 디스플레이) 등 프리미엄 기술 우위를 바탕으로 ‘대체로 맑음’으로 전망됐다. 하반기 수출은 전년동기대비 0.2% 증가한 94억 달러로 예상되며, 특히 자동차용 OLED 출하량은 42.1% 증가할 전망이다. 반면 LCD는 글로벌 수요 감소와 단가 하락세가 겹치면서 부진이 이어질 것으로 보인다.

친환경차 호조, 배터리 수요로 확산 ... [자동차·배터리] ‘대체로 맑음’

 자동차 산업은 상반기 생산차질 물량의 이연, 신차 출시와 친환경차 수출 증가에 힘입어 ‘대체로 맑음’으로 예보됐다. 하반기 내수는 전년동기대비 3.9% 증가한 87.5만대, 생산은 2.2% 증가한 203.5만대로 전망됐으며, 수출은 친환경차와 북미 시장 호조세 지속으로 전년 수준인 132.5만대를 유지할 것으로 예상됐다. 다만 중국계 전기차의 국내외 점유율 확대와 전기차 생산 현지화는 부담 요인으로 꼽혔다.

 친환경차 수요 확대는 배터리 업황에도 긍정적으로 작용할 전망이다. 배터리 산업은 ESS(에너지저장장치) 수요 확대와 전기차 시장 호조에 힘입어 ‘대체로 맑음’으로 전망됐다. 하반기 생산은 전년동기대비 14.2% 증가한 30.2억 달러, 수출은 19.1% 증가한 43.2억 달러로 예상됐다. 북미 전력망 프로젝트와 AI 데이터센터 투자가 ESS용 배터리 수요를 끌어올리고, 46시리즈(지름 46mm 차세대 원통형 배터리) 공급 본격화도 회복세를 뒷받침할 것으로 보인다. 다만 중국발 배터리 공급과잉은 부담 요인으로 지적됐다.

[바이오] 공급망 재편, [조선] 에너지 안보 강화로 시장 확대 ... ‘대체로 맑음’

 바이오 산업은 바이오시밀러 처방 확대와 대형 CDMO(의약품 위탁개발생산) 설비 가동에 힘입어 ‘대체로 맑음’으로 예보됐다. 하반기 바이오의약품 수출은 전년동기대비 6.5% 증가한 37.6억 달러로 전망되며, 미국 생물보안법 등 중국 기업에 대한 제재가 예상되면서 중국 CDMO 대체 수요에 대한 기대감이 긍정 요인으로 작용했다. 다만 미국·EU의 공급망 내재화 기조 속 현지 제조원가 상승은 수익성 부담으로 꼽혔다.

 조선해양플랜트 산업도 에너지 안보 강화에 따른 LNG선·탱커 수요 증가에 힘입어 ‘대체로 맑음’으로 전망됐다. 올해 1~5월 한국의 선박 수주량은 전년동기대비 85.8% 증가한 708만CGT(표준화환산톤수)를 기록했다. 하반기 수출은 전년 하반기의 높은 실적을 소폭 밑도는 172.1억 달러로 예상되지만, 고선가 시기에 수주한 LNG운반선의 인도가 본격화되면서 높은 수출 규모를 유지할 것으로 보인다. 다만 중국의 수주 점유율 확대와 건조능력 제고는 중장기 경쟁 부담으로 지적됐다.

[기계] 美 관세, [건설] 민간 회복 지연, [철강] EU 수입규제가 발목 ... ‘흐림’

 기계 산업은 반도체·방산 설비투자와 해외 플랜트 수요에도 불구하고 미국 관세에 따른 수출 부진으로 ‘흐림’으로 예보됐다. 하반기 내수는 전년동기대비 2.2% 증가하겠지만 수출은 2.5% 감소한 279.8억 달러로 전망됐으며, 특히 철강·알루미늄 관세와 일부 기계류 파생제품에 대한 관세 부담이 대미 수출여건을 악화시킬 것으로 보인다. 업계는 관세 영향 업종에 대한 긴급 세제·운영자금 지원과 미국 내 생산·조립을 추진하는 기업에 대한 정책금융 및 해외진출 지원 확대를 건의했다.

 건설 산업은 공공·토목 수주 회복에도 실제 공사 물량과 민간 건축 부진이 이어지며 ‘흐림’으로 전망됐다. 4월 누계 건설수주는 전년동기대비 32.4% 증가했지만, 건설기성은 1분기 4.1%, 4월 누계 기준 3.3% 감소했고 건설투자도 1분기 1.4% 줄었다. 특히 4월 누계 건축허가면적은 3.6%, 주거용 허가면적은 17.5% 감소해 민간 부문의 회복세는 제한적일 것으로 보인다. SOC 예산 확대와 공공주택 공급은 긍정 요인이지만, 고금리·PF 제약·높은 공사비·미분양 부담이 하반기 회복 체감을 낮출 전망이다.

 철강 산업도 일부 전방수요 회복에도 수출 부진과 체감수요 약세가 이어지며 ‘흐림’으로 전망됐다. 하반기 내수는 자동차·조선 수요와 전년도 부진에 따른 기저효과로 전년동기대비 3.2% 증가하겠지만, 생산은 0.3% 증가에 그칠 것으로 예상됐다. 수출은 인도·북미 등 일부 지역 수요에도 불구하고, EU가 철강 무관세 수입한도를 줄이는 등 수입규제를 강화하면서 3.6% 감소할 전망이다. 건설용 강재 수요 부진이 이어지는 가운데, 일부 저가 대체재 유입도 업계의 부담 요인으로 꼽혔다.

[섬유패션] 中 저가공세에 채산성 압박 ... ‘흐림’, [석유화학] 유가 하락으로 역래깅 우려 ... ‘비’

 섬유패션 산업은 K-패션 완제품과 탄소섬유·아라미드 등 고부가 소재의 선전에도 불구하고, 범용 직물 부진을 상쇄하기 어려워 ‘흐림’으로 전망됐다. 하반기 수출은 전년동기대비 0.6% 감소한 51.9억 달러로 예상되며, 중국산 저가공세와 글로벌 소비심리 둔화로 수출 물량·생산·채산성의 체감 부진이 이어질 것으로 보인다. 업계는 쇠퇴하는 국내 제조 기반을 재건하고, 첨단·고부가 분야로의 사업재편과 AX·DX 설비투자를 통합 지원하기 위한 「섬유패션산업특별법」 제정을 요청했다.

 석유화학 산업은 중동사태 진정 이후 원료 수급 정상화와 가동률 회복으로 생산이 상반기보다 5.2% 증가하겠지만, 중국발 공급과잉과 제품가격 하락으로 수출은 상반기보다 14.8% 감소해 ‘비’로 전망됐다. 특히 중동 정세 안정으로 유가와 제품가격이 내려가면서 전쟁 중 급등한 가격에 확보한 나프타 원가를 판매가격에 충분히 반영하지 못하는 ‘역래깅(reverse lagging)’ 효과가 수익성을 압박할 것으로 보인다.

 이종명 대한상의 산업성장본부장은 “글로벌 산업경쟁에서 각국 정부가 직접 플레이어로 나서는 가운데, 기업의 노력만으로 넘기 어려운 통상·공급망 장벽도 높아지고 있다”며 “정부가 성장산업의 투자·혁신을 뒷받침하는 한편, 어려운 산업의 전환 비용과 경영 부담을 덜어주는 업종별 ‘핀포인트 지원’에 더욱 적극적으로 나서야 한다”고 강조했다.